Una venta pagada en 6 cuotas sin interés te descuenta 22,61%. El tarifario dice 18,69%, y las dos cifras son correctas: la publicada no incluye IVA y la que sale de tu cuenta sí.
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Crear mi tienda gratisUna venta pagada en 6 cuotas sin interés te descuenta 22,61%. El tarifario dice 18,69%, y las dos cifras son correctas: la publicada no incluye IVA y la que sale de tu cuenta sí.
Esa diferencia de casi cuatro puntos puede llevar a subestimar el costo real de una venta financiada. Y crece con cada escalón: en doce cuotas la brecha ya es de casi siete puntos.
Las cifras de Mercado Pago salen de su página oficial de costos por cuotas, vigentes a la fecha de esta publicación; las comparaciones usan los tarifarios de Ualá Bis y Payway. Están tanto como se publican como con el IVA ya sumado, para que puedas rehacer la cuenta con tus números.
El comercio. El nombre describe lo que ve el cliente, no lo que pasa del otro lado del mostrador.
Cuando alguien compra en seis cuotas sin interés, paga exactamente el precio de lista, dividido en seis. No hay recargo. Pero el dinero de esas seis cuotas entra de a poco, y alguien tiene que poner esa plata mientras tanto. Ese alguien cobra por hacerlo, y lo cobra descontándolo de tu liquidación.
En Argentina esto no es un tema menor ni opcional. La tarjeta de crédito es el 67% del comercio electrónico según el Estudio Anual de Comercio Electrónico de la CACE. Con ese peso de la tarjeta, ofrecer cuotas puede ser una condición comercial importante en muchos rubros.
Por eso el número importa.
Esta es la tabla oficial, con las dos columnas que importan.
| Cuotas | Costo publicado | Lo que se te descuenta |
|---|---|---|
| 2 | 7,79% | 9,43% |
| 3 | 10,49% | 12,69% |
| 6 | 18,69% | 22,61% |
| 9 | 26,49% | 32,05% |
| 12 | 32,29% | 39,07% |
| 18 | 41,59% | 50,32% |
La columna del medio es la que publica Mercado Pago en su centro de ayuda. La de la derecha es la misma multiplicada por 1,21.
Ojo con un punto: el costo se aplica según la cantidad de cuotas que elige el comprador, no según el máximo que vos ofrecés. Si habilitás hasta seis y alguien paga en tres, en esa venta pagás lo de tres. Y si activás las tres cuotas sin interés, estás ofreciendo el plan de una tarjeta en particular, Naranja X, no un plan genérico.
Mirá la última fila. Dieciocho cuotas sin interés se lleva la mitad de la venta.
Este costo es aparte del que pagás por cobrar, y aparte también del que pagás por cobrar rápido, que tiene su propia lógica y está desarrollado en el costo de cobrar rápido.
El IVA. La fuente oficial lo aclara al pie de su propia tabla: "Estos costos no incluyen IVA o retenciones".
En estos tarifarios es común que los costos se publiquen sin IVA, y en sí mismo eso no tiene nada de malo. El problema aparece cuando alguien toma el número publicado y arma su cuenta de rentabilidad con ese, porque le está faltando un 21% del costo. Conviene leer la nota fiscal de cada proveedor.
Cuánto es ese 21% en puntos de margen, según lo que ofrezcas:
| Cuotas | Publicado | Real | Diferencia |
|---|---|---|---|
| 6 | 18,69% | 22,61% | 3,92 puntos |
| 12 | 32,29% | 39,07% | 6,78 puntos |
| 18 | 41,59% | 50,32% | 8,73 puntos |
En doce cuotas son casi siete puntos de margen que no estaban en la planilla. Para un comercio que factura tres millones por mes en ventas financiadas a doce cuotas, esos 6,78 puntos son más de doscientos mil pesos mensuales que aparecen como sorpresa en la liquidación.
Y hay una vuelta más, que cambia según cómo estés inscripto: si sos responsable inscripto ese IVA lo computás como crédito fiscal; si estás en el monotributo, es costo final y no vuelve nunca. La diferencia está desarrollada en el IVA de las comisiones.
Depende de tu margen, y acá está la tabla que te permite ubicarte.
Los supuestos, para que puedas ajustarlos: la comisión de la pasarela es 5,58% con IVA, que es lo que cobra Mercado Pago cobrando a diez días, y los costos variables (envío, packaging y lo que gastás en publicidad para traer al cliente) suman 15% de la venta. Lo que te queda disponible para pagar el cobro es tu margen bruto menos ese 15%.
| Tu margen bruto | 3 cuotas | 6 cuotas | 9 cuotas | 12 cuotas |
|---|---|---|---|---|
| 30% | −3,27 | −13,19 | −22,63 | −29,65 |
| 40% | +6,73 | −3,19 | −12,63 | −19,65 |
| 50% | +16,73 | +6,81 | −2,63 | −9,65 |
| 60% | +26,73 | +16,81 | +7,37 | +0,35 |
Los números son lo que te queda de cada $100 vendidos, antes de Ingresos Brutos.
Tres lecturas. Con un margen bruto del 30%, la venta ya te da pérdida en tres cuotas. Con 40%, que es un margen sano para muchos rubros, seis cuotas te ponen en rojo. Y con 60% de margen bruto, que es alto, doce cuotas te dejan 0,35 puntos: Ingresos Brutos se lleva entre tres y cinco según la jurisdicción, así que esa venta también pierde.
Ese es el punto donde, bajo estos supuestos, la venta se da vuelta. Puede no coincidir con la intuición.
Si querés ver cuánto pesa el cobro con tarjeta sobre tu margen antes de meter cuotas, está desarrollado en cuánto te cuesta cobrar con tarjeta.
Se puede, y es exactamente para eso que existe el coeficiente.
Payway publica un factor que multiplica el precio de contado y compensa el costo financiero. Aplicándolo, el cliente paga más y vos recibís lo mismo que si te hubiera pagado en un solo pago:
| Cuotas | Coeficiente de Payway | $100 de contado se cobran... |
|---|---|---|
| 3 | 1,1281 | $112,81 |
| 6 | 1,2344 | $123,44 |
| 9 | 1,3705 | $137,05 |
| 12 | 1,4976 | $149,76 |
Ojo: esos coeficientes cubren el costo financiero antes del IVA. Si querés cubrir también el IVA que no recuperás, hay que recalcular el factor.
Acá hay algo que se malinterpreta seguido: cuando ves "12 cuotas sin interés" en una tienda, eso no significa que ese comercio esté perdiendo 39% en cada venta. Puede ser que el precio de lista ya tenga el costo adentro, o que lo esté bancando un programa del banco.
Ahora, si trasladás, dejaste de ofrecer cuotas sin interés y pasaste a ofrecer un precio más alto dividido en partes. El cliente que compara precios lo nota, y esos $49,76 de diferencia sobre cien pesos son exactamente tu distancia contra la tienda de al lado.
La tabla de la sección anterior es la del comercio que decide no trasladar para mantener su precio competitivo. Es una decisión legítima. Lo que no está bueno es tomarla sin saber cuánto cuesta.
Prácticamente sí.
Comparando sólo el costo financiero de las cuotas, sin sumar la comisión base de cobro, y todo con IVA: a tres cuotas, Mercado Pago cobra 12,69%, Ualá Bis 12,10% y Payway 13,75%. A doce, 39,07%, 38,72% y 40,21%. En ninguna fila la diferencia entre la más cara y la más barata llega a dos puntos.
Que tres empresas distintas cobren casi lo mismo dice algo concreto: esto no es la tarifa de una pasarela, es el precio del dinero. Cambiar de proveedor no te saca el costo de encima.
Lo que sí cambia es tu capacidad de comparar. Si podés elegir con quién cobrás, mirás los tres tarifarios y te quedás con el que mejor te sirve para tu mezcla de plazos y cuotas. Si tu tienda viene con una pasarela atada, te toca la que te toque.
Tres cosas, y las tres se hacen hoy.
Fijate cuántas cuotas tenés habilitadas. Antes de activar el máximo disponible, mirá que cada escalón tiene un precio distinto y que el salto de seis a doce cuesta más de dieciséis puntos.
Calculá tu margen bruto real y ubicate en la tabla. Si te da que estás vendiendo en pérdida, tenés dos salidas honestas: bajar la cantidad de cuotas que ofrecés, o trasladar el costo al precio y decirlo.
Y tené presente de dónde viene este costo, porque es fácil confundirse: el costo de las cuotas lo cobran la pasarela y el banco, no la plataforma donde armaste tu tienda. Ninguna plataforma te lo puede abaratar. Lo que cambia según dónde estés es si podés elegir tu pasarela y comparar tarifarios, o si usás la que viene incluida. En Somos Tiendi trabajamos con 0% comisión por venta + fee mensual fijo y vos conectás la pasarela que quieras; podés ver los planes en nuestra página de precios.
El comercio. El cliente paga el precio de lista dividido en cuotas, sin recargo, y el costo de adelantar ese dinero se le descuenta al vendedor de su liquidación.
18,69% de la venta según su tarifario publicado, que con IVA son 22,61%. El costo se aplica según la cantidad de cuotas que elige el comprador, no según el máximo que ofrecés.
No. La propia página de Mercado Pago aclara que sus costos no incluyen IVA ni retenciones. Para saber lo que realmente sale de tu cuenta hay que multiplicar por 1,21.
Es un factor que multiplica el precio de contado para trasladarle el costo financiero al cliente. Con el coeficiente 1,4976 que publica Payway a doce cuotas, un producto de $100 se cobra $149,76, lo que cubre el costo financiero antes del efecto del IVA.
Depende de tu margen bruto. Con 12 cuotas el descuento es 39,07% con IVA, así que necesitás un margen muy alto para absorberlo. Con margen del 50% o menos, esa venta da pérdida si no trasladás el costo al precio.
Casi no cambia. Comparando el costo financiero de Mercado Pago, Ualá Bis y Payway con el mismo criterio, la diferencia entre la más cara y la más barata no llega a dos puntos en ninguna cantidad de cuotas.
Una venta en cuotas sin interés cuesta entre 9,43% y 50,32%, con el IVA ya incluido, según la cantidad de cuotas que elija el comprador. En las páginas que revisamos, las cuentas suelen usar el número publicado, que es un 21% menor al que realmente se descuenta. Mirá cuántas cuotas tenés activadas, ubicá tu margen en la tabla y decidí si absorbés ese costo o lo trasladás al precio. Las dos opciones son válidas; tomarla sin saber el número, no.
Esta nota es parte de el costo real de vender online en Argentina, donde está la cuenta completa.
